Según los archivos históricos, Liu nació en el a?o 92 a.C, se convirtió en príncipe de Changyi (en la actual Laizhou, en la provincia de Shandong) a los cinco a?os, al morir su padre.
El príncipe fue nombrado emperador con el nombre de Fei en el 74 a.C., tras morir sin herederos su tío, el emperador Zhao.
El ascenso al poder de Liu fue rápido, pero más lo fue su caída. Tras acusarlo de incompetencia, el clan real y un grupo de funcionarios influyentes lo desterraron a su residencia previa en Changyi, forzándole a vivir como un plebeyo.
Transcurridos 10 a?os, el emperador Xuan lo nombró marqués de Haihun, nombre por el que se conocía a un diminuto reino en el norte de Jiangxi.